光通信相关股票普遍上扬，截至目前，海光芯正股价上涨9.04%，报139.9港元；剑桥科技涨幅达到5.67%，报119.2港元；中际旭创上涨4.85%，报1124港元；长飞光纤光缆上涨1.77%，报178.4港元。近期消息显示，美国上周五发布的9月非农就业数据低于预期，降低了市场对10月加息的预期，进而使美股中的光通信和科技股纷纷走高。同时，摩根士丹利在10月1日发布的报告中指出，美国FCC对中国产光模块的限制可能会在3.2T代际实施，但存在豁免路径，这对Lumentum和Coherent等公司来说构成利好，而不会完全封杀中国光模块制造商。中金公司报告提到，预计到2027年光通信行业的景气度将明显上升。通过今年的展会调研，部分高速光芯片企业的订单已经排到了2028年及以后，光模块的订单能见度也覆盖到2027年及更远。头部厂商正在积极锁定关键材料，如DSP、mSAP PCB和高速光芯片。中泰证券指出，整体行业仍处于上行周期，未来需要关注AI资本开支的持续性、高速产品的放量节奏以及各细分领域的盈利能力。